В США обанкротились три крупных банка за неделю: ждать ли эффекта домино?
Крах калифорнийского Silicon Valley Bank, обслуживавшего стартапы Кремниевой долины, стал крупнейшим с кризиса 2008 года. В этом банке хранили средства многие технологические компании, в том числе, Vimeo, Roblox и Roku. Всего через несколько дней закрылся и второй крупный банк — нью-йоркский Signature Bank. О закрытии объявил и важный банк для американского крипторынка — Silvergate.
Стартапы под угрозой
Silicon Valley Bank входил в 20 крупнейших банков США и специализировался на работе с технологическими стартапами Кремниевой долины. В настоящее время все бизнес-операции перешли под внешнее управление Федеральной корпорации страхования депозитов. Материнская компания банка ищет покупателей для прочих своих активов.
Сообщалось, что отделения банка будут работать утром 13 марта, и владельцы застрахованных вкладов смогут вывести средства с депозитов. По мере ликвидации активов банка выплаты получат остальные вкладчики. Но уточняется, что на конец прошлого года 89% средств банка на сумму 175 млрд долларов застрахованы не были.
Одной из причин краха Silicon Valley Bank эксперты назвали решение Федеральной резервной системы США повысить базовую ставку по кредитам. Стартапы были вынуждены снимать деньги с депозитов, что и привело к недостатку средств в банке. Для компенсации оттока финансов, 8 марта банк продал ценные бумаги на 21 млрд долларов и занял 15 млрд долларов. Также планировалась продажа собственных казначейских акций на 2,25 млрд долларов. Узнав об этом, клиенты за 9 марта вывели с депозитов 42 млрд долларов.
По словам, министра финансов США Джанет Йеллен, спасать Silicon Valley Bank власти не планируют, банковская система США хорошо капитализирована и устойчива. Впрочем, она отметила, что закрытие банка вызывает озабоченность.
«Озабоченность» финансовых властей США понятна, банкротство такого крупного банка не только затрудняет (а в некоторых случаях и вовсе ставит под вопрос) функционирование являвшихся его клиентами компаний. Это серьезный удар по всей айти-индустрии США. Кроме того, проблемы с платежами и своевременностью выполнения своих обязательств участками рынка могут повлиять и на другие банки.
Второй пошел
Всего через пару дней после закрытия Silicon Valley Bank рухнул нью-йоркский Signature Bank.
Его клиенты стали массово выводить средства 10 марта. Отмечается, что к 12 марта ситуация стабилизировалась, но банковский регулятор штата Нью-Йорк решил закрыть банк, вкладчиками которого был, преимущественно, малый бизнес. Сообщается, что порядка 90% вкладов не были застрахованы. В Федеральной резервной системе США сообщили, что выделят дополнительное финансирование, чтобы банки смогли удовлетворить потребности всех вкладчиков.
По мнению экспертов, закрытие Signature Bank — срочная и чрезвычайная мера властей США для поддержки банковской системы и попытка снизить обеспокоенность вкладчиков по поводу безопасности их средств.
Компания Silvergate Capital Corporation тоже объявила о закрытии своего Silvergate Bank, работающего со сферой криптовалют. Этот банк тоже обещает погасить все обязательства перед клиентами. Отмечается, что проблемы у Silvergate начались еще в прошлом году, когда снизилась капитализация рынка криптовалют. А в марте ключевые партнеры кредитной организации разорвали с ней отношения.
Станет ли крах Silicon Valley Bank крахом и эпохи стартапов, как скоро вкладчики получат свои деньги и не произойдет ли новых оглушительных падений банков — судить рано. Но закрытие трех крупных банков меньше, чем за неделю, может привести к серьезной разбалансировке финансовой системы не только США, но и многих, связанных с ней стран.
Слово эксперту
Ситуацию с разворачивающимися в банковской сфере США событиями прокомментировал экономист Александр Роджерс:
«…За сутки с 8 по 9 марта четыре крупнейших американских банка потеряли 47 миллиардов в капитализации.
Вообще пока ситуация развивается в рамках сценария 2007-08 годов… Только макроэкономическая ситуация в США гораздо хуже. Госдолг больше, инфляция выше, дефицит бюджета больше, банковский мультипликатор загнан под шконку. И зомби-корпораций гораздо больше. Как по мне, это вполне приличное начало для сдувания «пузыря всего».
Также Роджерс перечислил экономические кризисы, которые произошли в последние десятилетия, и параллели с которыми он видит в происходящем сейчас в банковской сфере США:
«Первый пузырь, доткомов, был связан с переоценкой высокотехнологичных компаний. Лопнул, когда накрылся «Энрон».
Второй пузырь, ипотечный, был связан с переоценкой недвижимости. Лопнул, когда накрылся «Леман».
Третий пузырь, «пузырь всего», когда дичайше переоценены (из-за вливания в экономику ничем не обеспеченных триллионов) все биржевые активы. Достаточно ли падения «SVB» для того, чтобы он лопнул?
Будем посмотреть в ближайшие дни», — пишет экономист.
